1.引言

 

1.1 研究背景

在經(jīng)濟(jì)全球化的大趨勢(shì)下，我國(guó)經(jīng)濟(jì)形勢(shì)也更加復(fù)雜多變，傳統(tǒng)的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)主要服務(wù)于企業(yè)外部，無法滿足企業(yè)內(nèi)部管理的需要。而管理會(huì)計(jì)可以為企業(yè)的經(jīng)營(yíng)管理活動(dòng)提供科學(xué)的管理方法以及有利于決策的信息，彌補(bǔ)傳統(tǒng)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)的不足。2014 年我國(guó)財(cái)政部為了全面推進(jìn)管理會(huì)計(jì)體系建設(shè)，加快管理會(huì)計(jì)發(fā)展，明確指出管理會(huì)計(jì)深入到企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理過程中的必要性。由此可以看出我國(guó)正在加快管理會(huì)計(jì)改革的步伐，越來越重視管理會(huì)計(jì)的發(fā)展。預(yù)算管理是現(xiàn)代企業(yè)管理中不可或缺的一種管理控制和業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)工具。自 20 世紀(jì)20 年代以來預(yù)算管理在西方國(guó)家的部分企業(yè)成功運(yùn)用以后，便得到了在全球大范圍的推廣和應(yīng)用。隨著我國(guó)加快改革開放的步伐，我國(guó)大部分企業(yè)逐漸加入到國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)的行列中，因此在 20 世紀(jì) 80 年代預(yù)算管理便被引入我國(guó)并受到部分企業(yè)的青睞。2007 年，為了推進(jìn)全面預(yù)算管理在我國(guó)的廣泛實(shí)施，國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)發(fā)布了《中央企業(yè)財(cái)務(wù)預(yù)算管理暫行辦法》，該辦法明確要求企業(yè)在經(jīng)營(yíng)管理過程中必須實(shí)施財(cái)務(wù)預(yù)算管理制度，以此完善企業(yè)預(yù)算工作體系。2010 年 4 月 15 日，我國(guó)發(fā)布了《企業(yè)內(nèi)部控制應(yīng)用指引》，其中包含了全面預(yù)算管理應(yīng)用指引，這些規(guī)范制度的發(fā)布對(duì)我國(guó)企業(yè)內(nèi)部控制體系建設(shè)起到關(guān)鍵作用。然而，由于社會(huì)經(jīng)濟(jì)的急速發(fā)展并帶來市場(chǎng)環(huán)境的不斷變化，預(yù)算管理在企業(yè)實(shí)際運(yùn)用中產(chǎn)生了一系列問題，降低了企業(yè)實(shí)施預(yù)算管理的積極性，甚至導(dǎo)致企業(yè)的最終放棄。因此，預(yù)算管理對(duì)企業(yè)治理的作用遭到了廣泛質(zhì)疑，在企業(yè)管理中的地位也受到了嚴(yán)重挑戰(zhàn)，這引起了學(xué)術(shù)界和實(shí)務(wù)界的高度關(guān)注。經(jīng)過長(zhǎng)期研究探索發(fā)現(xiàn)，預(yù)算松弛是降低預(yù)算管理效率的關(guān)鍵問題。預(yù)算松弛是國(guó)內(nèi)外企業(yè)在預(yù)算管理運(yùn)用中尚未破解的重要難題（Horngren，1982）。潘飛、程明（2007）和鄭石橋（2008）實(shí)證研究發(fā)現(xiàn)，我國(guó)上市公司中預(yù)算松弛問題是普遍存在的。預(yù)算制定人員通過預(yù)算松弛操縱其經(jīng)營(yíng)管理業(yè)績(jī)、預(yù)算松弛會(huì)導(dǎo)致企業(yè)資源配置的效率下降、預(yù)算松弛大大降低預(yù)算管理的作用，使預(yù)算管理形同虛設(shè)（高嚴(yán)，2011）。國(guó)內(nèi)外學(xué)者針對(duì)預(yù)算松弛成因的長(zhǎng)期研究結(jié)果表明，管理層的個(gè)人私有信息（Dunk，1993；Young，1985；Merchant，1985）、預(yù)算考評(píng)（Young，1985）和預(yù)算參與（Chow et al.，1991）等都會(huì)導(dǎo)致企業(yè)產(chǎn)生預(yù)算松弛。并且有研究指出，預(yù)算管理者的個(gè)人私有信息是預(yù)算松弛產(chǎn)生的源頭，而預(yù)算參與則為預(yù)算松弛的產(chǎn)生提供了必要條件。

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1.2 研究目的和意義

 

1.2.1 研究目的

企業(yè)預(yù)算管理發(fā)揮著計(jì)劃和激勵(lì)的職能，是管理控制系統(tǒng)的關(guān)鍵組成部分，而預(yù)算的真實(shí)性是決定其管理效力好壞的重要標(biāo)準(zhǔn)。但是，國(guó)內(nèi)外較多企業(yè)實(shí)施預(yù)算管理收效甚微，不但沒有取得實(shí)質(zhì)性的效果，而且造成企業(yè)人力物力資源的極大浪費(fèi)。因此企業(yè)的預(yù)算管理成本大于預(yù)算管理所帶來的收益，從而使企業(yè)最終放棄預(yù)算管理的實(shí)施，其中主要原因就是實(shí)施預(yù)算管理中的預(yù)算松弛。預(yù)算松弛降低了企業(yè)資源配置以及戰(zhàn)略決策準(zhǔn)確性，嚴(yán)重侵蝕了預(yù)算的準(zhǔn)確性和真實(shí)性，損害了預(yù)算管理的職能。所以為了減少預(yù)算松弛的產(chǎn)生，使預(yù)算管理發(fā)揮其應(yīng)有的效用，需首先找出影響預(yù)算松弛的因素，并探究其如何影響預(yù)算松弛，從而找到解決預(yù)算松弛問題的根本辦法。大量的國(guó)內(nèi)外相關(guān)文獻(xiàn)證明，預(yù)算松弛問題的一個(gè)重要成因就是信息不對(duì)稱，而收集和處理真實(shí)有效的信息是降低企業(yè)信息不對(duì)稱程度的關(guān)鍵所在，然而對(duì)有效信息的獲取與企業(yè)的內(nèi)部信息環(huán)境是息息相關(guān)的?；谝陨峡紤]，本文對(duì)內(nèi)部信息質(zhì)量如何影響預(yù)算松弛進(jìn)行了理論分析，并通過我國(guó)上市公司公開數(shù)據(jù)進(jìn)行驗(yàn)證，希望對(duì)企業(yè)預(yù)算管理的有效實(shí)施有所幫助。對(duì)于預(yù)算松弛成因的研究不僅可以豐富學(xué)術(shù)理論，而且對(duì)現(xiàn)代企業(yè)治理更具有現(xiàn)實(shí)緊迫性。

 

1.2.2 研究意義

理論意義：雖然對(duì)預(yù)算松弛的成因進(jìn)行了多方位多角度的研究，但是依然不夠全面。因此本文使用公開數(shù)據(jù)對(duì)內(nèi)部信息質(zhì)量與預(yù)算松弛的關(guān)系進(jìn)行實(shí)證研究，再一次豐富了對(duì)預(yù)算松弛成因的研究?jī)?nèi)容。本文研究主要有三點(diǎn)重要意義：第一，為企業(yè)內(nèi)部信息質(zhì)量對(duì)預(yù)算松弛問題的影響提供了直接證據(jù)，并且還從環(huán)境不確定角度更深入研究了內(nèi)部信息質(zhì)量與預(yù)算松弛的關(guān)系。第二，揭示了企業(yè)內(nèi)部信息質(zhì)量對(duì)預(yù)算松弛的影響機(jī)理。高質(zhì)量的內(nèi)部信息可通過降低預(yù)算上下級(jí)之間的信息不對(duì)稱程度而降低預(yù)算松弛。第三，不僅對(duì)預(yù)算松弛的成因增添了理論支持，提供了以往研究中缺乏的有關(guān)預(yù)算松弛成因的經(jīng)驗(yàn)證據(jù)，也為之后的研究提供新的視角，豐富了內(nèi)部信息質(zhì)量經(jīng)濟(jì)后果的研究?jī)?nèi)容。現(xiàn)實(shí)意義：本文在豐富研究視角及研究方法的同時(shí)，針對(duì)內(nèi)部信息質(zhì)量與預(yù)算松弛的相關(guān)度進(jìn)行深度剖析，以提示企業(yè)可以通過改善內(nèi)部信息環(huán)境，提高內(nèi)部信息質(zhì)量的方式來對(duì)預(yù)算松弛行為進(jìn)行有效地監(jiān)督和約束，尤其對(duì)那些因管理方法和運(yùn)營(yíng)模式的改革而產(chǎn)生更多不確定性問題的企業(yè)來說，具有更重要的實(shí)踐意義。因此，本文的研究能夠?yàn)槠髽I(yè)在實(shí)施預(yù)算管理過程中有效地預(yù)防和治理預(yù)算松弛提供堅(jiān)實(shí)的理論和實(shí)踐指導(dǎo)，進(jìn)而形成一種新的解決方式，從而有助于企業(yè)預(yù)算管理功能的有效發(fā)揮。

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2.文獻(xiàn)綜述

 

2.1 預(yù)算松弛的相關(guān)研究

2.1.1 預(yù)算松弛的成因

預(yù)算管理是管理會(huì)計(jì)中重要的研究問題，也是企業(yè)進(jìn)行管理的一種重要手段。但預(yù)算松弛問題普遍存在于組織環(huán)境中，大大降低了預(yù)算管理職能的發(fā)揮。通過梳理國(guó)內(nèi)外文獻(xiàn)，本文將預(yù)算松弛成因主要分為以下三類：風(fēng)險(xiǎn)偏好。20 世紀(jì) 80 年代，國(guó)內(nèi)外學(xué)者才開始對(duì)管理者風(fēng)險(xiǎn)偏好進(jìn)行初步的研究。Baiman、Demski 和 Feltham 等一系列研究人員認(rèn)為，預(yù)算松弛是管理人員進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避的一種有效手段，因此預(yù)算編制人員因風(fēng)險(xiǎn)偏好的不同而制造不同程度的預(yù)算松弛。由于學(xué)術(shù)界對(duì)管理者風(fēng)險(xiǎn)偏好的認(rèn)識(shí)較晚，因此目前對(duì)風(fēng)險(xiǎn)偏好的研究領(lǐng)域不夠廣泛，尤其是對(duì)預(yù)算松弛影響的研究文獻(xiàn)更是寥寥無幾。2011 年，劉俊勇和鮑來超等國(guó)內(nèi)學(xué)者通過實(shí)驗(yàn)的方式，剖析了風(fēng)險(xiǎn)偏好如何影響企業(yè)預(yù)算松弛，并證明了風(fēng)險(xiǎn)偏好型的管理者制造預(yù)算松弛的程度較低，反之，風(fēng)險(xiǎn)厭惡型的管理者制造預(yù)算松弛的程度較高。道德和聲譽(yù)。Noreen（1985），Luft（1997）和 Bohren（1998）指出，道德范疇對(duì)自利性機(jī)會(huì)主義具有消減性影響。Forsyth（1992）研究也發(fā)現(xiàn)，當(dāng)人們觀察到道德問題時(shí)，可能會(huì)對(duì)制造預(yù)算松弛傾向產(chǎn)生影響。由于上下級(jí)之間代理問題的存在，有些信息是無法獲取和證實(shí)的，然而在“顧及聲譽(yù)”之后可以減少機(jī)會(huì)主義，使人們之間的交易更有效。所以基于部分代理人的機(jī)會(huì)主義行為會(huì)部分的受到代理人對(duì)聲譽(yù)和道德的考慮（Arrow 1985；Baiman 1990）。因此道德和聲譽(yù)在一定程度上可以降低預(yù)算松弛。同時(shí)，Stevens（2002）通過實(shí)驗(yàn)方式證明了道德比聲譽(yù)會(huì)更大程度的約束預(yù)算人員的預(yù)算松弛行為。

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2.2 內(nèi)部信息質(zhì)量的相關(guān)研究

在高質(zhì)量的內(nèi)部信息環(huán)境中，企業(yè)內(nèi)部信息處理、不同業(yè)務(wù)部門和上下級(jí)部門的數(shù)據(jù)整合更加集中化和標(biāo)準(zhǔn)化（Gallemore and Eva Labro，2015）。所謂集中化，就是企業(yè)內(nèi)部信息的整合集中，實(shí)現(xiàn)企業(yè)信息集中監(jiān)控、企業(yè)成員資源共享的目的。所謂標(biāo)準(zhǔn)化，就是規(guī)整公司內(nèi)部信息收集和處理的過程，使產(chǎn)生的信息可以在統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)下更方便快捷的匯總以及更充分有效的共享利用，從而具有更高的可比性，最終使管理者更加有效地管理公司，作出準(zhǔn)確的決策，實(shí)現(xiàn)企業(yè)資源優(yōu)化配置。高質(zhì)量?jī)?nèi)部信息也會(huì)使企業(yè)內(nèi)部信息的獲?。ㄕ业叫畔ⅲ┖驼希ㄔu(píng)估信息的影響）做的更好（Hodge et al.，2004）。同時(shí)具有高質(zhì)量?jī)?nèi)部信息的公司也可以減少企業(yè)內(nèi)部原生信息在加工的過程中由于人為疏忽或主觀故意而導(dǎo)致的信息隱藏和信息失真，從而提高了公司內(nèi)部透明度，減少了企業(yè)管理過程中的“隱藏信息”（Gallemore and Eva Labro，2015）。也就是說，具有高質(zhì)量?jī)?nèi)部信息的公司可以快速地獲取準(zhǔn)確有效的信息，提高企業(yè)內(nèi)部信息環(huán)境的透明度（John Gallemore and Eva Labro，2015）。一旦信息在契約雙方之間透明化，就會(huì)不斷降低合約的履行成本，代理人扭曲信息的可能性將會(huì)被大大減少（Huson et al.，2001）。而公司各部門以及上下級(jí)之間往往存在嚴(yán)重的信息不對(duì)稱，因此，高質(zhì)量的內(nèi)部信息可以降低企業(yè)預(yù)算管理過程中的信息不對(duì)稱程度，減少管理者的機(jī)會(huì)主義動(dòng)機(jī)和行為，進(jìn)而降低預(yù)算管理過程中的預(yù)算松弛。有關(guān)管理會(huì)計(jì)文獻(xiàn)早就論證了，高質(zhì)量的內(nèi)部信息將會(huì)改進(jìn)經(jīng)理決策（Horngren etal，2012）。高質(zhì)量的內(nèi)部信息通過為管理者提供實(shí)時(shí)的公司財(cái)務(wù)信息，減少會(huì)計(jì)周期之間的障礙，最終達(dá)到改善公司預(yù)算決策的效果（Brazel and Dang， 2008）。決策理論也已經(jīng)證明了，決策所依賴的信息質(zhì)量會(huì)影響決策的質(zhì)量及其結(jié)果。因此高質(zhì)量的信息可以降低預(yù)算上下級(jí)在簽約之前的信息不對(duì)稱程度，使企業(yè)管理者作出更有效的決策，同時(shí)使預(yù)算管理更加真實(shí)有效。

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3.理論基礎(chǔ)和研究假設(shè)........13

3.1 相關(guān)概念界定..........13

3.1.1 預(yù)算松弛........13

3.1.2 內(nèi)部信息質(zhì)量...........13

3.1.3 環(huán)境不確定性...........14

3.2 理論基礎(chǔ).......14

3.3 研究假設(shè).......16

3.3.1 內(nèi)部信息質(zhì)量與預(yù)算松弛關(guān)系假設(shè)........16

3.3.2 環(huán)境不確定性、內(nèi)部信息質(zhì)量與預(yù)算松弛關(guān)系假設(shè).............17

4.研究設(shè)計(jì)......19

4.1 樣本篩選和數(shù)據(jù)來源.........19

4.2 變量設(shè)計(jì).......20

4.3 模型設(shè)計(jì).......24

5.實(shí)證分析......26

5.1 描述性統(tǒng)計(jì)..............26

5.2 相關(guān)性分析..............28

5.3 多元回歸分析..........31

 

6.穩(wěn)健性檢驗(yàn)

 

為了給本文的假設(shè)提供進(jìn)一步證據(jù)，預(yù)算松弛除借鑒潘飛、程明（2007）的衡量方法之外，本節(jié)使用另外一種衡量方法進(jìn)行替換，即鄭石橋（2008）和趙靜（2012）衡量預(yù)算松弛的方法，以此進(jìn)行穩(wěn)健性檢驗(yàn)。具體公式為：SLACK =（本企業(yè)第 n 年實(shí)際收入增長(zhǎng)率-本企業(yè)第 n 年預(yù)算收入增長(zhǎng)率）企業(yè)第 n 年實(shí)際增長(zhǎng)率=（第 n 年實(shí)際收入-第 n-1 年實(shí)際收入）/第 n-1 年實(shí)際收入企業(yè)第 n 年預(yù)算增長(zhǎng)率=（第 n 年預(yù)算收入-第 n-l 年實(shí)際收入）/第 n-1 年實(shí)際收入.

 

6.1 假設(shè)一的穩(wěn)健性檢驗(yàn)

本文使用鄭石橋（2008）和趙靜（2012）計(jì)算預(yù)算松弛的方法對(duì)假設(shè) 1 進(jìn)行穩(wěn)健性檢驗(yàn)，將預(yù)算松弛帶入模型（1）和模型（2）的右端進(jìn)行回歸，回歸結(jié)果如表 6-1 所示。模型（1）的 F 值在 1%的水平上顯著，R-squared 為 0.09，模型（2）的 F 值在 1%的水平上顯著，R-squared 為 0.065，模型可以較好解釋回歸結(jié)果。模型中各個(gè)變量的方差膨脹因子 VIF 均小于 2，說明在模型中各個(gè)變量之間不存在多重共線性。業(yè)績(jī)預(yù)測(cè)準(zhǔn)確性的回歸系數(shù)為-0.8797，在 1%的水平上顯著負(fù)相關(guān)，沒有因差錯(cuò)而導(dǎo)致財(cái)務(wù)報(bào)告重述的回歸系數(shù)為-0.0481。在 10%的水平上顯著負(fù)相關(guān)，說明在其他條件一定的情況下，內(nèi)部信息質(zhì)量越高，預(yù)算松弛程度越低，驗(yàn)證了假設(shè) 1。因此，穩(wěn)健性的檢驗(yàn)結(jié)果與上述回歸結(jié)果基本一致。

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結(jié)論

 

本文通過理論推導(dǎo)和實(shí)證證據(jù)檢驗(yàn)，得出以下結(jié)論：

（1）通過對(duì)收集的預(yù)算數(shù)據(jù)進(jìn)行描述分析可見，披露預(yù)算數(shù)據(jù)的企業(yè)逐年增加，這說明了預(yù)算管理越來越受到企業(yè)的重視，越來越多的企業(yè)將預(yù)算管理運(yùn)用到企業(yè)管理中，然而預(yù)算松弛問題卻在我國(guó)預(yù)算管理中普遍存在，通過計(jì)算發(fā)現(xiàn)，大約一半的企業(yè)都存在預(yù)算松弛問題，所以要想真正使預(yù)算管理發(fā)揮實(shí)效，就必須找到影響企業(yè)預(yù)算松弛的因素，盡快解決企業(yè)的預(yù)算松弛問題。

（2）本文使用兩種內(nèi)部信息質(zhì)量的替代變量進(jìn)行了回歸檢驗(yàn)，兩組檢驗(yàn)結(jié)果與假設(shè) 1 一致，即內(nèi)部信息質(zhì)量與預(yù)算松弛顯著負(fù)相關(guān)。也就是說企業(yè)的內(nèi)部信息質(zhì)量越高，企業(yè)的預(yù)算松弛程度越低。這是因?yàn)?，?dāng)企業(yè)的內(nèi)部信息質(zhì)量越高時(shí)，企業(yè)內(nèi)部信息的獲?。ㄕ业叫畔ⅲ┖驼希ㄔu(píng)估信息作業(yè)）做的更好，預(yù)算上級(jí)就能夠獲取更多有利于預(yù)算制定的信息，預(yù)算下級(jí)也減少了隱藏信息的機(jī)會(huì)主義行為，進(jìn)而降低了預(yù)算上下級(jí)之間的信息不對(duì)稱，降低了預(yù)算松弛程度。

（3）對(duì)于環(huán)境不確定性的考慮，本文將兩種內(nèi)部信息質(zhì)量的替代變量分別與環(huán)境不確定進(jìn)行交乘進(jìn)行回歸檢驗(yàn)，兩組檢驗(yàn)結(jié)果與假設(shè) 2 一致。也就是說，與較低的環(huán)境不確定性相比，較高的環(huán)境不確定性會(huì)增強(qiáng)內(nèi)部信息質(zhì)量與預(yù)算松弛的負(fù)相關(guān)關(guān)系。當(dāng)企業(yè)面臨的環(huán)境不確定性越高時(shí)，就越需要更高質(zhì)量的信息來降低不確定性對(duì)預(yù)算松弛的影響，所以高環(huán)境不確定性會(huì)加強(qiáng)內(nèi)部信息質(zhì)量與預(yù)算松弛的負(fù)相關(guān)關(guān)系。

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參考文獻(xiàn)（略）

（4）對(duì)于環(huán)境不確定與預(yù)算松弛，回歸結(jié)果發(fā)現(xiàn)，環(huán)境不確定與預(yù)算松弛存在顯著正相關(guān)關(guān)系，那是因?yàn)樵诃h(huán)境不確定的情況下，管理者會(huì)通過提高預(yù)算松弛的方式規(guī)避不確定風(fēng)險(xiǎn)，因此環(huán)境不確定會(huì)使管理者制造更高程度的預(yù)算松弛。